(Часто) невизнані активи; страхування життя, це необхідна інвестиція у спадщину

“Коли я дивлюся на себе, я хвилююся. Але коли я порівнюю себе, я заспокоююсь! "Ця цитата з Талейрана у декількох словах узагальнює об'єктивне судження щодо страхування життя у всіх його вимірах: фіскальному, юридичному чи фінансовому. На практиці не дарма страхування життя стало переважною інвестицією вкладників і що воно використовується (майже) за будь-яких обставин.

Щоб переконатися в цьому, достатньо перерахувати деякі цілі, які він може традиційно досягти:

. Нарощуйте заощадження: дозволяє планові, безкоштовні або гнучкі платежі;
. Оцінка заощаджень: дозволяє капіталізацію в рамках контракту з диверсифікованим та гнучким управлінням;
. Збирати дохід: часткові викупи, заплановані чи ні, можливі в будь-який час з оподатковуваною базою, обмеженою лише знятими відсотками; вони, як правило, представляють невелику частину викупу;
. Передайте спадщину: Страхування життя отримує вигоди від певного податкового режиму, зокрема, можливість передавати до 152 500 євро на бенефіціара без податку за премії, виплачені до вашого 70-річчя. Також можна створити розчленовані статті, визначивши бенефіціарів в узуфрукті, з одного боку, та в безоплатній власності, з іншого. Це дозволяє передавати капітал протягом двох поколінь ...

Цей невичерпний перелік регулярно поповнюється через відносну деградацію норм, що застосовуються до інших видів інвестицій.

Перший приклад: складність податкових обмежень, що застосовуються до управління цінними паперами jw.org uk прямі кампанії щодо створення підтримки капіталізації: PEA, договори капіталізації та страхування життя.

Насправді, починаючи з 2014 року, методи оподаткування приросту капіталу на цінні папери (акції, акції SICAV тощо) породжують нерозумний формалізм. Для кожної проданої цінні папери, оскільки необхідно обґрунтувати термін зберігання та собівартість, потрібна повна історія покупок, вибуття, транзакцій тощо всіх цінних паперів для всіх її портфелів. Чому? Щоб визначити, яку надбавку за період зберігання можна застосувати до прибутку або збитку від капіталу ... Однак ці дані непросто зібрати, коли хтось успадкував або просто передав цінні папери з одного закладу в інший.

З полісом страхування життя це просто! Термін зберігання однаковий, незалежно від дати платежів або арбітражу: це дата підписання контракту, яка враховує.

Другий приклад: оподаткування за прогресивною шкалою оподаткування прибутку, приросту капіталу від цінних паперів та інших доходів від власності, посилює інтерес до утримання податків, щоб обмежити прогресивність податку: лише загальна система страхування життя та договір капіталізації дозволяють остаточне утримання 7,5% через 8 років !

Зверніть увагу, що страхування життя має додаткову перевагу в управлінні своїм доходом: викуп може бути здійснений за необхідності або в бажану дату. Цей варіант дозволяє зрушити отримання доходу в зручний момент і тим самим уникнути прогресивності дужок шкали податку на прибуток.

Третій приклад: існують непрямі вигоди, пов'язані з розірванням договору страхування життя. Страхування життя за своєю суттю є "не успадкуванням". Тому на нього не поширюються "класичні" правила успадкування. Це не нейтрально щодо ряду зборів і зборів:

. Немає нотаріального збору за виплату допомоги у разі смерті, який не обкладається податком на спадщину. Особливо це стосується всіх премій, сплачених до 70-річчя страхувальника.
. Жодне право розподілу не застосовується щодо одноразової смертної суми, виплачуваної бенефіціарам договорів страхування життя. І навпаки, спадкоємці, які збирають майно поспіль, рано чи пізно повинні поділитися своїм неподільним майном. Тоді має бути надано 2,5% права на розподіл активів ... Це далеко не незначно.

Нарешті, зауважте, що формалізм, що застосовується до договору страхування життя, дуже простий. Дійсно, складання статті про бенефіціара не підлягає певному формалізму, на відміну від заповітів.

Таким чином, пункт може бути складений або змінений на звичайному папері шляхом внесення змін до договору або навіть включення його у заповіт. Його можуть скласти навіть дві людини у разі спільної підписки ... Це просто і ефективно, за умови, що складання чітке та однозначне. Рекомендується професійна порада, щоб уникнути "помилок".

На закінчення, з податкової точки зору, страхування життя виграє порівняно з іншими інвестиційними можливостями завдяки гнучкості роботи та простому формалізму.

Страхування життя також має фінансові переваги

Вражаюче падіння ставок облігацій, яке спостерігається протягом багатьох років, призводить до більш скромної віддачі єврофондів. Ці транспортні засоби, в основному вкладені в облігації, гарантуються страховими компаніями та отримують щорічний ефект трещотки: будь-який прибуток остаточно придбаний. Але ця цінність механічно важить на врожайності. У середньому показники ставок у 2015 році становили близько 2,4%, іноді досить помітні розбіжності залежно від компанії або контракту (компаратор договору страхування життя компанії Test Capital)

Порівняно з іншими безризиковими інвестиціями, обмеженими за сумою (наприклад, ліврет А), або низькооплачуваними, з майже нульовою інфляцією, цей результат залишається почесним. Доля термінових рахунків, рахунків у книжках або банківських PEP є менш завидною. Навіть Плани заощадження житла, які отримують винагороду в розмірі 2% (без урахування державної премії, що сплачується у разі позики), обмежені за сумою і без можливості часткового викупу, в кінцевому рахунку менш ефективні.

Однак щодо гарантованих заощаджень, які є в будь-який час, не слід занадто марити щодо майбутньої віддачі. Ось чому страхові компанії працюють над альтернативами з коштами в євро, вкладеними в інші активи, зокрема в нерухомість або в "приватні" облігації.

Однак страхування життя полягає не лише у коштах у євро. На додаток до "зростання євро" або диверсифікованих контрактів, які пропонують першу альтернативу, можна придбати більшість інвестиційних механізмів через розрахункові одиниці, що пропонуються за контрактами на декілька транспортних засобів та з кількома менеджерами: облігації, кошти, що відповідають конкретним гарантіям, акції, нерухомість, навіть товари, доступні в рамках контрактів, щоб "дотримуватися" ринкових циклів.

"Диверсифіковані" або "євро зростання" кошти мають гарантію на кінець визначеного періоду, як правило, встановлену абонентом від 8 до 25 років. Ця гарантія покриває від 90% до 100% сплачених премій. Тому управління диверсифікованими фондами є більш динамічним, ніж управління коштами в євро з гарантією у будь-який час.

Сьогодні головним ризиком інвестора є, можливо, не ризик в управлінні своїми активами: диверсифікація та реактивність - це умови для контрольованої прибутковості. Система страхування життя дозволяє ці надбавки та активне управління.

Крім того, ми можемо об'єктивно сказати, що страхування життя залишається ефективною інвестиційною базою у всіх своїх вимірах і що воно ефективно реагує на багато питань щодо активів.

Отже, у грі порівняння ми заспокоюємось: страхування зберігає свою привабливість за умови знання того, як з розумом використовувати його та контролюючи його обриси.

Однак чи є це універсальною панацеєю ?

Очевидно, ні ... Вибір страхування життя як інвестиційної основи повинен узгоджуватися з цілями, які переслідує абонент. Наприклад, навіть якщо ми можемо (майже) робити все за договором страхування. Життя, ми не можемо передавати це на живо, тобто віддати його ... це досить нудно, якщо це основна мета.

Крім того, бажано застосовувати страхування життя з доречністю та обережністю, щоб уникнути певних небажаних наслідків: Наприклад, виплати на випадок смерті, що виплачуються призначеним бенефіціарам, є "поза спадщиною", тобто, на них не поширюються звичайні правила спадщини і, зокрема, до дитячого резерву. Таким чином, стандартне застереження (як правило, включене в договір) "мій чоловік (чоловік), у разі відсутності якого я проживаю або представляв дітей", може повністю виключити дитину з попереднього шлюбу, виділивши капітал смерті її свекрусі. Однак ця дитина не пов’язана з новою дружиною і, отже, не успадковуватиме від неї.

Чи зможе він оскаржити виплату допомоги своїй тещі як власнику резерву під приводом того, що ці страхові внески є надмірними та позбавленими спадщини? Відповідь - так, але дуже мало шансів на успіх. Більшість судових рішень не є сприятливими для спадкоємця за цих обставин.

Тому необхідно освоїти середовище страхування життя, щоб повністю скористатися його сильними сторонами: Хто повинен підписатись? Хто повинен бути застрахований? Чи варто підписуватись на дві голови у присутності пари? Який вплив шлюбного режиму на договір? Кого призначити бенефіціаром? У яких пропорціях? Як це зробити ? Як оптимізувати трансмісивні ефекти? Як змусити застереження жити з часом ?

Інші статті, які можуть вас зацікавити