Гібридні пенсійні плани наполовину фіг, наполовину радник винограду

Найкраще з обох світів? Не обов'язково.

  • Автор: П’єр-Люк Трудель
  • 1 червня 2017 р. 13 серпня 2018 р
  • 17:57

пенсійні

Забезпечуючи як безпеку плану визначених виплат (DB), так і гнучкість плану визначеного внеску (DC), гібридні пенсійні плани є теоретично найкращими з обох світів. Але чи справді ці дієти виконують свої обіцянки?

Діяльність схеми Union des producteurs agricoles (UPA) легко зрозуміти учасникам.

Складається з компонента ПД, який повністю фінансується роботодавцем, що гарантує пенсію, рівну 0,85% заробітку на рік служби. Існує також компонент компакт-диска, в який працівник вносить внески самостійно. Отже, після виходу на пенсію учасники отримують переваги компонента БД і можуть виплатити накопичені активи у складі ДК, як вважають за потрібне.

«Однією з переваг гібридного плану є те, що члени самі бачать вплив коливань ринку на їхні інвестиції в рахунок CD. У повному плані БД це не так ", - підкреслює Ален Белісле, директор з управління персоналом UPA.

Проведений переговорами профспілки у 2008 році щодо заміни тодішнього плану DC, гібридний план UPA налічує приблизно 600 членів, усіх співробітників UPA або пов'язаних з ними федерацій. “Члени профспілки хотіли повернутися до плану БД. Роботодавець погодився на компроміс, реалізуючи гібридний план, вважаючи, що процентні ставки досягли дна і що створення нового плану на тлі зростання ставок буде безпрограшною ситуацією. Проблема в тому, що ставки продовжували падати ", - пояснює пан Белісле.

Після кількох складних років з точки зору фінансування компоненту БД, промоутер хотів повернутися до повністю плану ДК під час переговорів, які були завершені в 2013 році. Члени профспілки нарешті змогли зберегти свій гібридний план, який діє і сьогодні. На поточних переговорах його майбутнє не загрожуватиме.

Навіть якщо співробітники планують оцінити цей план, Ален Беліс зі свого боку має неоднозначну думку щодо нього. “Я наполовину фіга, наполовину виноград. Якщо порівняти його з планом постійного розвитку, гібридний план цікавий з точки зору управління людськими ресурсами. З іншого боку, хоча це і дозволяє зменшити ризики порівняно із повністю планом БД, питання фінансування залишається важливим. Загалом, це все ще хороше проміжне рішення ", - стверджує він.

"ЦЕ НЕ РІШЮЄ ВЕЛИКОГО ПРОБЛЕМУ"
Проміжне рішення - це саме те, що представляють гібридні пенсійні плани для Сержа Шарбоно, партнера Morneau Shepell. "Впровадження гібридного режиму означає визнання того, що дві крайності (PD і CD) мають недоліки, і спробу знайти відповідний спосіб поєднати переваги одного і іншого", - говорить він.

Але для нього гібридні підходи, застосовані для заміни планів БД, не вирішують основної проблеми, а саме тягаря минулої служби. «Деякі роботодавці вважають, що все, що вони можуть зробити зараз, - це зменшити майбутній ризик удвічі, але позитивний вплив незначний. Єдиний спосіб створити хороше домогосподарство - це змінити минуле. Це зробило б розробників більш схильними до компромісів у майбутньому. "

За словами пана Шарбоно, нові типи планів, що дозволяють краще розподіляти ризики між організатором та членами, такі як плани цільових виплат, є більш життєздатними рішеннями в довгостроковій перспективі. "З варіантом цільової вигоди ми включаємо компоненти PD та CD у той самий розділ, який включає механізми коригування, які можна використовувати, якщо минулі обіцянки стануть занадто важкими для підтримки", - пояснює він.

Проблема полягає в тому, що законодавчі зміни, які дозволять створювати такі плани в Квебеку, повільно надходять. «Мені дуже неприємно бачити, як усі, профспілки, промоутери та уряди кидають м'яч. Ми не рухаємося вперед ", висловлює жаль Сержа Шарбоно.

Нью-Брансвік взяв на себе ініціативу в 2014 році, встановивши пенсійний план із спільним ризиком. Це крок у правильному напрямку, але актуарій вважає, що рамки для цього типового плану занадто суворі.

«Ключовим, на мою думку, є те, що партії (роботодавці та профспілки) мають достатню свободу для визначення своїх власних параметрів, дотримуючись певних основних принципів, встановлених законом. Ми не можемо всіх поставити в однакові рамки », - говорить Серж Шарбоно.

За його словами, плани цільової вигоди або спільного ризику мають необхідні активи, щоб уповільнити радикальний перехід від планів БД до планів постійного розвитку. "Я бачу багато майбутнього у таких типах планів, вам просто потрібно знайти спільну мову, щоб зробити їх можливими. Якщо ні, то я серйозно переживатиму за наступні покоління пенсіонерів, яким доведеться самостійно управляти всіма ризиками. "

Редакційна команда рекомендує вам: